ארכיון מאמרים מקצועיים - ברוקר סוכנות לביטוח

מקסום החסכון הפנסיוני לעובד השכיר

brokerinsAdmn — Mon, 06 Jan 2020 20:57:07 +0000

מקסום החסכון הפנסיוני לעובד השכיר

אחת הבעיות המשמעותיות בכל הנוגע לשמירה על איכות החיים של הפרט הינה היכולת לשמור על רמת החיים אליה התרגל במשך תקופת עבודתו גם לאחר פרישה מעבודה.

נהוג לכנות את היחס בין השכר נטו ערב הפרישה לבין השכר נטו לאחר הפרישה כשיעור תחלופה נטו. כך למשל מי שהתרגל לשכר נטו של 10,000 ₪ עד לפרישה והחל מפרישתו סך הקצבאות המשולמות לו לרבות קצבת ביטוח לאומי הינן 7,000 ₪ נטו, שיעור התחלופה נטו שלו הינו 70%.

כיצד אנו כבעלי מקצוע וכמסייעים לתכנון העתיד הכלכלי של הפרט יכולים לסייע על מנת להגדיל את עתודות הפרישה של הלקוחות שלנו?

השיח המרכזי ששגור בפיהם של הלקוחות נסוב בדרך כלל סביב דמי הניהול… נכון שלדמי הניהול תפקיד משמעותי בהשפעה על יתרת החסכון שנצבר ואולם במקביל לשיח הזה ישנם עוד מספר פרמטרים משמעותיים שמקסום שלהם שרית גם את הגדלת עתודות הפרישה של הלקוחות שלנו ומקביל יגדיל את תזרים ההכנסה שלנו כסוכנים.

להלן אציג מספר נקודות רלוונטיות לנושא:

הגדלת שיעור תגמול העובד – לאחר תיקון 16, תגמולי העובד על פי החוק הינם בשיעור של 6%. מרבית החוסכים מסתפקים בהעברה של שיעור זה בלבד לחסכון הפנסיוני שלהם ואולם תקנות קופ"ג מאפשרות את הגדלת תגמולי העובד עד לשיעור של 7%. הגדלה כאמור מגדילה באופן מיידי את החסכון הפנסיוני של העובד כשבדרך כלל העובד גם מקבל החזר מס מיידי בתלוש השכר שלו בגין הגדלה כאמור.
ניוד הגדלת ההפקדות בהתאם לתיקון 16 – נזכיר כי בעת יישום תיקון 16 שקבע הגדלת תגמולי מעסיק ל 6.5% ותגמולי העובד ל 6% , לא אפשרו תקנות קופ"ג לעובד לבחור באיזה מוצר לבצע את ההגדלה וחייבו למעשה לבצע את ההגדלה באותה קופה/פוליסה אליה העובר רובד הבסיס של תגמולי עובד מעביד בשיעור של 5% כל אחד וזאת למעט חריגים כמו פוליסות קלאסיות או פוליסות מבטיחות תשואה. לאחר יישום הוראות תיקון 16, תוקנו תקנות קופ"ג כך שניתנה לעובד זכות בחירה היכן להפקיד את הגדלת תגמולי העובד והמעביד מעל 5%, כלומר תקציב כולל של 2.5% המורכב מ 1.5% תגמולי מעסיק ו 1% תגמולי עובד. ישנם לא מעט מקרים בהם חסכון זה מועבר כיום לתוכניות ביטוח בתנאים חדשים שיתכן שלעובד קיימת כדאיות למעבר לתוכנית אחרת כמו קופת גמל או קרן פנסיה. ולעיתים להפך, מעבר מקרן פנסיה לתוכנית ביטוח. הנושא מחייב כמובן בדיקה מקצועית של סוכן הביטוח.
הגדלת חלק העובד בקרן השתלמות – רוב השכירים שזכאים לקרן השתלמות מעבירים 2.5% משכרם לקרן במקביל לחלק המעסיק שבדרך כלל עומד על שיעור של 7.5%. רובם לא מודעים לכך שהם יכולים להגדיל את חלקם המועבר לקרן ההשתלמות ולהפקיד למשל שיעור של 10% חלק העובד. אומנם חסכון זה יוצא מהנטו ולא נהנה מטבת מס בשלב ההפקדה אבל לחסכון כאמור יתרונות רבים לעובד כגון השקעה כפויה ללא מעבר בחשבון העו"ש ( אצל רובנו מה שנכנס יוצא לצריכה….), ניצול הפטור ממס רווחי ההון בתקופת ההשקעה עד למשיכת הכספים, ניצול השקעה בנכסים לא סחירים, אפשרות יצירת נכס המאפשר קבלת הלוואה בתנאים משופרים ועוד.
הפקדות במעמד עצמאי – עם כניסתו של תיקון 3 לחוק השרותים הפיננסים לתוקף בשנת 2008 והפיכת ייעוד החסכון הפנסיוני למטרת קצבה בלבד , הפסיקו מרבית השכירים לבצע הפקדות במעמד עצמאי לקופות הגמל כפי שנהגו לעשות כשאלו היו למטרת חסכון הוני. האם נכון הדבר? נזכיר כי כל שכיר רשאי להפקיד לקופ"ג במעמד עצמאי ( קופת גמל/קרן פנסיה/ פוליסת ביטוח) בגין חלק משכרו לגביו אין מעסיקו מפקיד לתנאים סוציאליים וליהנות בדרך כלל מהטבת מס של זיכוי וניכוי. הטבת המס כאמור הינה משמעותית מאוד ומהווה בעצם תשואה מיידית על ההשקעה. ככל שהפקדות אלו נעשות דרך תלוש השכר , ההטבה נעשית אוטמאטית לשכר העובד והוא אינו נדרש להגיש דוחות למס הכנסה על מנת לקבלה. מדובר ביצירת חסכון פנסיוני נוסף שבתכנון נכון ימשך כהיוון קצבה , כלומר כסכום חד פעמי פטור ממס! כמובן שישנן תקרות להפקדות מסוג זה ויש לבחון כל מקרה לגופו לעניין גובה ההפקדה וסוג ההטבה לניצול.

מאמרים נוספים:

הפסקת לעשן? זה הזמן להוזיל את תעריפי הביטוח שלך

ביטוח חיים הפסקת לעשן? זה הזמן להוזיל את תעריפי הביטוח שלך מאמרים

קרא עוד »

יש לך משכנתא או ביטוח חיים? זה הזמן להוזיל את תעריפי הביטוח

ביטוח חיים יש לך משכנתא או ביטוח חיים? זה הזמן להוזיל את

קרא עוד »

משלמים ריבית גבוהה על המינוס? הכתבה הזו בשבילכם

משלם ריבית גבוהה על המינוס שלך? הכתבה הזו בשבילך משלמים ריבית גבוהה

קרא עוד »

החלטת לממש את הקצבה החודשית מקרן הפנסיה? כך מגדילים אותה בקלות

החלטתם להתחיל לממש את הקצבה החודשית מקרן הפנסיה? כך תגדילו אותה בקלות

קרא עוד »

לקבלת שירותי שיווק פנסיוני אנא צרו עמנו קשר:

האמור במאמר אינו מובא כתחליף לקבלת יעוץ והוא מהווה מידע כללי בלבד, אשר אינו מהווה יעוץ ו/או תחליף לייעוץ ו/או שיווק מכל סוג שהוא ואין להסתמך עליו בכל צורה שהיא. כל פעולה שנעשית ע"פ המידע והפרטים האמורים במאמר זה הינה על אחריות המשתמש בלבד. בכל מקרה ספציפי יש להיעזר בבעל מקצוע המתמצא בתחום.

כל הזכויות שמורות לברוקר סוכנות לביטוח (2019) בע"מ©

הפוסט מקסום החסכון הפנסיוני לעובד השכיר הופיע לראשונה ב-ברוקר סוכנות לביטוח.

חוזר הנמקה

brokerinsAdmn — Mon, 06 Jan 2020 20:57:07 +0000

חוזר הנמקה: כל מה שצריך לדעת

מאמרים מקצועיים

חוזר הנמקה

מהו חוזר הנמקה, איזה סוגים שונים של מסמכי הנמקה ישנם, מתי צריך להשתמש בכל אחד מהם? כל התשובות בכתבה הבאה

מסמך ההנמקה בגלגוליו השונים נולד מתוך מטרה לאפשר לבעלי הרישיון לקיים את הוראות סעיף 14 לחוק הייעוץ הפנסיוני, המחייב להעביר ללקוח מסמך בכתב המפרט את הנימוקים להמלצות שנתן בעל הרישיון בדבר כדאיות החסכון הפנסיוני של הלקוח.

הידעת?

חובה להעביר העתק ממסמך ההנמקה ללקוח והלקוח אף מצהיר וחותם כי מסמך ההנמקה נמסר לו.
חובה לשמור העתק מכל מסמך הנמקה שנמסר ללקוח, כולל תיעוד על המידע שהתקבל מהמסלקה הפנסיונית אודות הלקוח וזאת למשך 7 שנים לפחות ממועד מסירתו ללקוח.
חובה להעביר לגוף המוסדי שאליו הומלץ לבצע ניוד או לפתוח תוכנית חדשה את מסמך ההנמקה תוך שבעה ימי עסקים ממועד חתימת הלקוח על המסמך.
אסור להעביר לגוף המוסדי את השיקולים העיקריים שבעל הרישיון שקל בטרם צירף את הלקוח למוצר החדש, או נייד את כספי הלקוח אליו.
אסור להעביר לגוף המוסדי מידע הכולל פירוט הנוגע לצירוף הלקוח למוצרים אחרים או להעברת כספים שאינם רלוונטיים לאותו גוף מוסדי.
יש למלא את מסמך ההנמקה באופן ממוחשב, ואם אין אפשרות והמסמך מולא ידנית, יש לוודא כי הוא ברור וקריא, ועותק מודפס ממנו נשלח ללקוח בדואר תוך 14 ימי עסקים.
אין להשתמש במסמך ההנמקה במונחים כלליים או גורפים כגון: "המוצר הכי טוב ללקוח".
אין לשנות את נוסח מסמך ההנמקה בספח א' ואת סדר הסעיפים.

איזה סוגים של מסמכי הנמקה קיימים ומתי עליי להשתמש בכל אחד מהם?

ישנם 3 סוגי מסמכי הנמקה ללקוחות

מסמך הנמקה מלא
מסמך הנמקה ממוקד
סיכום שיחה

בטבלה להלן ריכזנו את סוגי הפעולות המרכזיות בחיי בעל הרישיון, ואת מסמך ההנמקה שאותו נדרש להעביר ללקוח.

סוג פעולה	סוג מסמך ההנמקה הנדרש	הערות
מפגש של בעל רישיון פנסיוני עם לקוח חדש לאחר קבלת מידע מהמסלקה הפנסיונית	מסמך הנמקה מלא	תמיד ולא חשוב מה תוצאות המפגש
שיחת שימור של בעל רישיון או גוף מוסדי הנוגעת לביטול בקשת ניוד	מסמך הנמקה מלא	למעט בקרן השתלמות אז ניתן להשתמש במסמך הנמקה ממוקד
פתיחת מוצר פנסיוני חדש	מסמך הנמקה מלא	למעט בקרן השתלמות ובקופת גמל להשקעה אז ניתן להשתמש במסמך הנמקה ממוקד
פתיחה ו/או ניוד של קרן השתלמות בלבד	מסמך הנמקה ממוקד
פתיחה של קופת גמל להשקעה	מסמך הנמקה ממוקד
בקשה למשיכת כספים שלא כדין (בניכוי מס של 35% או המס השולי הגבוה מביניהם)	מסמך הנמקה ממוקד
ביצוע שינויים במוצר פנסיוני קיים של הלקוח בגוף המוסדי	מסמך הנמקה ממוקד	מה זה שינויים? שינוי מסלולי השקעה, שינוי ביחס ההפקדה בין חסכון לביטוח באותו מוצר, הפחתה בשיעורי ההפקדה, שינוי בתמהיל ההפקדות בין מוצרים פנסיוניים מאותו סוג ועד….. יובהר כי בכל מקרה מפגש של בעל רישיון חדש עם לקוח מחייב מסמך הנמקה מלא גם אם תוצאת התהליך היא ייפוי כח ו/או ביצוע שינויים במוצר הקיים כמתואר מעלה.
המלצה לרכישת ביטוח אובדן כושר עבודה שלא נמכר אגב מוצר פנסיוני	מסמך הנמקה ממוקד	בעל הרישיון יתייחס במסמך לכל כיסויי אובדן כושר העבודה הקיימים ללקוח
העלאת שיעורי הפקדה למוצר פנסיוני	סיכום שיחה
משיכת כספים כדין	סיכום שיחה
צירוף לריסק זמני	סיכום שיחה	חובה לציין את עלות הריסק המשוערת, את סוג הכיסוי הביטוחי והאם נרכש מתוך הצבירה ומפחית את יתרת החסכון או נרכש באמצעי תשלום חיצוני. בפוליסות מסוג קלאסי ועדיף תצויין עלות הריסק ככל שהנתון זמין
ביטול החלטת הלקוח למשיכת כספים ממוצר פנסיוני	סיכום שיחה
הפחתת דמי ניהול במוצר קיים	סיכום שיחה
טיפול בכספי פיצויים אגב עזיבת עבודה	סיכום שיחה
הפחתה בשיעור הפקדה או שינוי בתמהיל הפקדות בין מספר קופות גמל להשקעה	סיכום שיחה

הידעת?

הלקוח רשאי לבקש מבעל הרישיון לערוך לו מסמך הנמקה מלא, ובעל הרישיון מחוייב לעשות זאת גם במקרים שבהם על פי החוזר ניתן לעשות מסמך הנמקה ממוקד או סיכום שיחה בלבד.

מה השתנה החל מ-01/07/2019?

בהוראות החוזר בשנת 2019, קבעה רשות שוק ההון הרחבות ופירוטים נוספים שאותם חייב להציג בעל הרישיון ללקוחותיו בעת שיווק מוצר פנסיוני, ובהם:

חובת עריכת השוואה בין מוצרי הקצבה השונים (פנסיה מקיפה, פנסיה כללית, מנהלים, גמל) – נזכיר שלא חל בעת שיווק גמל להשקעה וקרן השתלמות.
נקבע כי ההשוואה תבוצע על בסיס פרמטרים אחידים המפורטים בטבלאות חלק א' וחלק ב' במסמך ההנמקה, והיא תכלול בין היתר התייחסות לתחזית החסכון הצפוי בגיל פרישה (כולל הנחת הפקדות רציפה עד גיל פרישה, ללא שינוי בשכר הריאלי), תחזית קצבה צפויה על בסיס חלוקת יתרת החסכון במקדם קצבה הנגזר ממסלול הבטחת קצבה זהה בין המוצרים, עלויות דמי הניהול ודמי הביטוח, ועוד.
במקרים שבהם ניתנה הנחה בדמי הניהול מההפקדות או מהצבירה, נדרש בעל הרישיון לפרט את תקופת ההנחה, והאם ישנם תנאים שיכולים לגרום לסיומה בטרם תום תקופת ההטבה.
בעל הרישיון נדרש לפרט האם סכום הכיסוי הביטוחי המוצע ללקוח הינו קבוע או סכום ביטוח יורד, ובהתאם לצרף טבלה המתארת את השינויים הצפויים לאורך התקופה.
אם במסגרת הפגישה נמכר מוצר ביטוח שאינו מוצר פנסיוני, נדרש בעל הרישיון להבהיר ללקוח בכתב כי המוצר שנרכש אינו חלק מהליך השיווק הפנסיוני ואינו מהווה בשום צורה תנאי לביצוע העסקה.

איזו הקלה נתנה רשות שוק ההון עד 31/12/2019?

מסמך ההנמקה החדש קובע כי בעל הרישיון חייב לפרט את השיקולים המרכזיים ששקל לפני מתן המלצה ללקוח, ולרשום אותם מתחת לכל המלצה שניתנה ללקוח. במסגרת זו מדגיש החוזר מספר שיקולים עיקריים שחובה על בעל הרישיון לפרט לגביהם (ולא באופן אוטומטי), כדלקמן:

האופן שבו התאים את סוג המוצר הפנסיוני מתוך כלל סוגי המוצרים הקיימים למאפיניו האישיים של הלקוח, למצבו הכספי ולצרכיו, תוך התייחסות יתרונות וחסרונות המוצר המומלץ בהתחשב במאפייני וצרכי הלקוח.
השיקולים בבחירת הגוף המנהל של סוג המוצר הפנסיוני המתאים ללקוח, לרבות התייחסות לאופן ניהול התביעות, איכות השירות ואיכות התפעול שניתנת על ידי אותו גוף מוסדי. נדגיש כי בסעיף זה ישנם מדדים אוביקטיביים שמפרסם האוצר, וישנם מדדים סובייקטיבים שמאפיינים את הפעילות האישית של בעל הרישיון מול הגוף המוסדי.
אם מחליפים מוצר ביטוח באחר, יש לפרט את השינויים במאפייני הלקוח שיכולים להשפיע על קבלתו למוצר הביטוח החדש.
אם הלקוח מעוניין או בעל הרישיון המליץ לו לבצע משיכת כספים ממוצר פנסיוני, יש לפרט את ההשלכות של משיכת הכספים על החסכון הפנסיוני.
במקרה של ניוד כספים, יש לפרט יתרונות וחסרונות של המוצר החדש או הגוף המוסדי החדש, לעומת יתרונות וחסרונות של המוצר הקודם או הגוף המוסדי הקודם לפי העניין.

אז מה ההקלה שאפשרה רשות שוק ההון?

ב-28/05/2019 פרסמה רשות שוק ההון הבהרה המאפשרת לבעל הרישיון לעמוד בדרישות החוזר, באמצעות מלל חופשי בשדות השיקולים העיקריים, כפי שפורטו לעיל, לא רק בהתאם לתבנית הקבועה בהוראות החוזר.

לסיכום

בימים אלו עולות גרסאות מותאמות למסמך ההנמקה של הסימולטורים השונים, ואנו פועלים לבחון את עמידתם בהוראות חוזר זה. נדגיש כי כבר בשלב זה זיהינו מספר טעויות בסימולטורים מסויימים, ואנו פועלים מול בתי התוכנה לתיקונם עבור כלל המשתמשים.

כך, למשל, בחלק מהסימולטורים עולה השוואה בין קופות גמל לקצבה בעת שיווק קרן השתלמות או קופת גמל להשקעה, דבר שאינו הגיוני ואינו נדרש על פי הוראות החוזר.

בחלק מהסימולטורים, מקדם הקצבה בפרישה בהשוואה בין פוליסת מנהלים לקרן פנסיה אינו מחושב על פי אותו מסלול קצבה, בניגוד להוראות החוזר, ועוד.

במקביל, אנו פועלים מול רשות שוק ההון לעדכון הנחיות החוזר לעניין דמי הניהול הנגבים מהלקוח בעת הצגת תחזית הפרישה. החוזר קבע כי דמי הניהול יוצגו לתקופת ההטבה, ולאחר מכן יועלו לדמי הניהול המרביים. אנו סבורים כי קביעה זו אינה משרתת את החסכון הפנסיוני ארוך-הטווח, ואף מייצרת עיוותים בהשוואה בין מוצרי קצבה שונים.

ההצעה שלנו

אנו מציעים כי בתום תקופת ההטבה יעודכנו דמי הניהול לדמי הניהול הממוצעים הנגבים מכלל הלקוחות הפעילים בסוג מוצר פנסיוני זהה, או ההטבה שניתנה בפועל, לפי הגבוה מביניהם (בכל אחד מהפרמטרים של דמי ניהול מהפקדות ודמי ניהול מצבירה).

כמו כן, אנו מציעים כי בכל מקום שבו לא ידועה תקופת ההטבה של דמי הניהול בעת שיווק מוצר פנסיוני חדש, היא תינתן לתקופה של 5 שנים, שכן הוראות חוזר דמי הניהול מחייבות גופים מוסדיים למתן הטבה לתקופה מינימאלית זו.

בנימה אישית, אני מצטרף לקריאתו של עו"ד עדי בן אברהם, שקרא לרשות שוק ההון להשהות את כניסת נספח ב' לתוקף, וזאת בהמשך להקלה שניתנה על ידה, והכל במטרה שניתן יהיה לדון שוב באופן חישוב ההנמקה על פי העקרונות והנחיות שנקבעו, ולתקן את העיוותים אשר נוצרו והפרשנויות שאינן עולות בקנה אחד עם כוונת החוזר, והכל מתוך מטרה לשקף תמונת חסכון פנסיוני טובה וראויה לציבור החוסכים בישראל.

מאמרים נוספים:

עדכון לוחות תמותה

brokerinsAdmn — Mon, 06 Jan 2020 20:57:07 +0000

עדכון לוחות תמותה

מאמרים מקצועיים

עדכון לוחות תמותה

הנקודות המרכזיות וההשלכות העיקריות של החוזר ונייר העמדה שפרסמה רשות שוק ההון בשנת 2019, לעניין עדכון מערך ההנחות הדמוגרפי בביטוח חיים ועדכון מודל שיפורי תמותה לחברות הביטוח ולקרנות הפנסיה

במאמר זה, אתאר את הנקודות המרכזיות שעולות מהחוזר ונייר העמדה שפורסם, ההשלכות העיקריות שצפויות בחסכון ארוך טווח על חברות הביטוח, קרנות הפנסיה, המבוטחים והעמיתים ומספר נקודות למחשבה.

רקע

חברות הביטוח וקרנות הפנסיה עושות שימוש בהנחות דמוגרפיות עדכניות, ובהן לוחות התמותה, על מנת לקבוע את מקדם הקצבה שעל בסיסו מומרת יתרת החסכון ערב הפרישה לקצבה חודשית לכל החיים.

חברות הביטוח, להבדיל מקרנות הפנסיה, הבטיחו לחוסכים שפתחו פוליסות עד 31.12.2012, ולמי שפתח פוליסה לאחר תאריך זה וגילו היה מעל 60, מקדם קצבה מובטח המוגן מפני שינוי לוחות התמותה והתארכות תוחלות החיים.

עלות רכישת המקדם המובטח לחוסך באה בדרך כלל לידי ביטוי בדמי ניהול גבוהים יותר מחלופות חסכון אחרות, כאשר את הסיכון להתארכות תוחלת החיים נוטלת חברת הביטוח.

זו צריכה להחזיק מספיק עתודות (רזרבות) על מנת שתוכל לעמוד בכל נקודת זמן בהתחייבויותיה כלפי המבוטחים. כאשר על פי הנחיות רשות שוק ההון, ההפרשה בגין חלק מהעתודה נדרשת באופן מיידי, ואת חלקה ניתן "לבנות" בפריסה לאורך שנים קדימה על בסיס חישוב הרווחיות העתידית שנובעת לחברה מהפוליסה, שיכולה לממן את יצירת הרזרבה (K פקטור).

ברור כי ככל שלפוליסה מקדם מובטח נמוך יותר, העתודות שחברת הביטוח נדרשת להחזיק הינן גבוהות יותר, וכי חברות הביטוח מגדל, כלל, הראל ופניקס הן החברות עם תיקי הביטוח הישנים הגדולים ביותר, ועל כן השפעת שינוי ההנחות הדמוגרפיות לגביהן היא העוצמתית ביותר, כפי שיתואר בהרחבה בהמשך.

כאמור, חברת הביטוח נדרשת לבצע עדכון עתודות הן לגבי החוסכים שטרם מימשו את זכאותם לקצבה, והן לגבי מקבלי קצבאות קיימים.

נזכיר כי לרוב החברות הגדולות יש מודלים אקטואריים פנימיים לעניין שיעורי מימוש קצבה, גילאי מימוש, סוגי כספים שמומרים לקצבה או משולמים כהון, ומסלולי קצבה נבחרים, ועל כן ברירת המחדל שפרסמה רשות שוק ההון בטיוטה לפרמטרים אלו לא תשפיע על המודלים הפנימיים של החברות הגדולות, שממילא מעדכנות אותו אחת לכמה שנים על בסיס נתוני האמת בחברה עצמה, והשינוי המרכזי העיקרי שישפיע על כל החברות הינו השינוי בלוחות התמותה, כפי שיפורט בהמשך.

להבדיל מחברות הביטוח, בקרנות הפנסיה החדשות אין מקדם המרה לקצבה מובטח לעמית החוסך, והקרן נדרשת לעדכנו מעת לעת בהתאם לשינויים בלוחות התמותה. המשמעות היא כי את הסיכון על התארכות תוחלת החיים נוטלים העמיתים עצמם, ולא החברה המנהלת של קרן הפנסיה.

לעדכון לוחות התמותה שתי השפעות מרכזיות על החוסכים בקרן הפנסיה:

עמית מקבל קצבה – מי שכבר החל לקבל קצבה, הקרן תבצע לו התאמה לגובה הקצבה החודשית, בהתאם לשינוי בלוחות התמותה.
עמית שטרם החל לקבל קצבה – מקדם הקצבה העתידי למועד פרישתו יותאם ללוחות התמותה החדשים, ואולם בעת עדכון הקצבאות לעמיתים המקבלים קצבה, וככל שהקרן תדרש להגדיל את ההתחייבויות שלה למקבלי הקצבאות, תופחת היתרה הצבורה של כלל העמיתים שאינם מקבלים קצבה, וזאת במסגרת האיזון הדמוגרפי.

קצת היסטוריה: מה היה, ומה השתנה?

באפריל 2002, פורסם חוזר ביטוח חיים 2002/5 שהגדיר כללים לחישוב העתודה לפוליסות הקצבה, וזאת על בסיס לוחות תמותה ושיפורים עתידיים בתמותה התלויים בגיל ומין, שהתבססו על מחקר בריטי.

באפריל 2005 ובפברואר 2007, פורסמו חוזרים נוספים שבהם הוצגו ראיות שלפיהן לוחות התמותה הבסיסיים אינם מספיקים, והוצעו לוחות חלופיים לשימוש, עד להכנת לוחות תמותה המתבססים על נתונים עדכניים של קרנות הפנסיה, תוך עדכון ברירות המחדל לחישוב עתודות לתשלום קצבה בפוליסות ביטוח חיים, בהתאמות קלות.

בנובמבר 2012, פורסם נייר עמדה בנושא, שבו הוצגו תוצאות הבדיקה של הניסיון הדמוגרפי של קרנות הפנסיה, כולל המלצה למערך הנחות מעודכן, לרבות בחינת השיפור בתמותה באוכלוסיה בישראל ובעולם, ובחינת השלכות אפשריות של תרחישים שונים לשיפור בתמותה.

במרץ 2013, פורסם חוזר שעדכן את ההנחות של חוזר הקצבה.

בשלב זה, התקבלה החלטה ברשות שוק ההון להמשיך ולהתבסס על לוחות התמותה של קרנות הפנסיה גם עבור פוליסות ביטוחי החיים, מאחר שעדיין לא הצטבר מספיק ניסיון בביטוח חיים לצורך יצירת לוחות תמותה מבוססי אוכלוסיית הביטוח, למרות שמחקרים בעולם ובארץ מצביעים על קשר ישיר בין מצב סוציו-אקונומי לאריכות חיים, כך שייתכן שהתנהגות עמיתי קרנות הפנסיה אינה משקפת בהכרח את התנהגות המבוטחים בפוליסות בחברות הביטוח.

בשנת 2017, כחלק מתהליך חוזר של בחינת ההנחות הדמוגרפיות, אספה רשות שוק ההון מידע נרחב מחברות הביטוח בכל הנוגע לנתוני גמלאים קיימים, החל משנת 2008 ועד למחצית הראשונה של שנת 2017. הנתונים נותחו ועובדו, כאשר במקביל בוצעה פניה מטעם האקטואר הראשי של רשות שוק ההון לאגודת האקטוארים בישראל, לטובת הקמת ועדה מקצועית לעניין חקר התמותה בישראל. ועדה זו פרסמה דוח מסכם בתחילת שנת 2018, שבו ניתנו המלצות למודל חדש לשיפורי תמותה, אשר אמור להחליף את המודל הקיים. אחת הנקודות המעניינות שעלו מדוח זה, היא כי מדינת ישראל הינה מדינת הגירה, ויש לכך השפעה ניכרת על תחזיות דמוגרפיות ומדידת שיפורי התמותה. קשה לדעת כיצד גלי העלייה המשמעותיים השפיעו על שינויים בשיעורי התמותה של האוכלוסיה.

רשות שוק ההון, יחד עם אקטוארים ממבטח המשנה מיוניק רי, הובילו בשיתוף עם אגודת האקטוארים לפיתוחים נוספים של המודל, ולמעשה גיבשו את ההצעה למודל הסופי – "מודל משולב", המשלב מספר מאפיינים של המודלים האקטואריים השונים.

מודל זה הורץ שוב לאחרונה, יחד עם נתונים עדכניים שנתקבלו מהלשכה המרכזית לסטטיסטיקה עבור השנים 2015 ו-2016, והתוצאות היו דומות מאוד לתוצאות הקודמות, מה שמחזק בעיני רשות שוק ההון את המודל המוצע, לפחות בטווח הקצר.

עיקרי השינויים המוצעים

חברות ביטוח

ייקור מקדמי הקצבה לגברים בפוליסות החדשות ששווקו מ-01/2013 ואילך למי שטרם מלאו לו 60, והוזלת מקדמי הקצבה לנשים בפוליסות החדשות ששווקו מ-01/2013 ואילך למי שטרם מלאו לו 60.

להלן דוגמאות מרכזיות לעדכון המקדמים בהתאם

	מסלול מינימום 240 גמלאות	מסלול מינימום 120 גמלאות	מסלול ללא הבטחת מינימום
גבר בן 67	0.3%	1.4%	1.9%
אישה בת 64	0.9% –	1.5% –	1.7% –

סוגיה מעניינת שעולה היא לגבי נשים מעל גיל 60 המחזיקות בפוליסות מנהלים ששווקו לאחר 01/2013. האם חברות הביטוח תעדכנה את המקדם המובטח שלהן וישפרו אותו בהתאם לנתונים העדכניים, או שמא יידרש מהלך יזום של בעלי הרישיון מול אותם מבוטחים, לניוד אקטיבי פנימי או חיצוני לטובת שיפור תנאיהן.

הפחתת שיעורי התמותה בגין מבוטחים פעילים שטרם החלו לקבל קצבה חודשית ב-4% – שינוי זה לא עתיד להשפיע משמעותית על חישוב העתודות של חברת הביטוח, ותמונת הראי שלו היא הוזלת תעריפי הספר בביטוחי חיים שארעה לפני מספר חודשים.
שיפור שיעורי התמותה של בני זוג בפוליסות שבהן בחר המבוטח, בהמשך לתשלום קצבאות לאחר מקרה פטירה לבן הזוג. ממחקרים של קרנות הפנסיה וממחקרי תמותה שנערכו בעולם, עולה נתון מעניין ביותר המצביע על כך ששיעורי התמותה של שאירים גבוהה משיעורי התמותה של "מבוטח ראשי".
עדכון ההסתברות לקבלת קצבה באפשרויות השונות – ממוצע הניסיון של חברות הביטוח הגדולות מלמד כי חלו שינויים משמעותיים בהעדפות הפרט במסלול הקצבה שבו הוא בוחר ערב פרישתו.

להערכתי, שינויים אלו נובעים מתהליך מתמשך של אוריינות ומודעות פיננסית בציבור, יחד עם פריחתו של מקצוע מתכנני הפרישה ובחירה מותאמת של מסלול הקצבה למאפייניו וצרכיו של הלקוח, במסגרת תכנון הפרישה.

בטבלה זו מוצג השינוי בהנחות ברירת המחדל בהסתברות לקבלת קצבה באפשרויות השונות

מסלול	הנחה נוכחית	הנחה חדשה
מינימום 120 גמלאות	80%	50%
מינימום 60 גמלאות	20%	0%
ללא הבטחה	0%	25%
הבטחת 100% לבן/בת זוג	0%	25%

שיפור התמותה בחברות הביטוח יתבסס על תרחישי הפנסיה, אך יכלול שיעור רצפה לשיעור השיפור בתמותה, כך ששיעור השיפור בתמותה לגברים יהיה לפחות 0.75% ולנשים לפחות 1%, בכל שנה עתידית. המלצה זו הינה לצורך חישוב עתודות הביטוח בלבד, ותחייב את חברות הביטוח לבצע הפרשות נוספות, וזאת למרות שעל פי המודל של מיוניק רי, שיפורי התמותה יורדים ל-0% בטווח הארוך מאוד.

טבלה זו מציגה את תוחלת החיים החזויה לפי המודל החדש, ושיעור השינוי בתוחלת החיים החזויה בין המודל לשיפורי תמותה לבין המודל החדש

גבר			אישה
גיל ב-01/01/2019	תוחלת חיים שלמה חזויה	שיעור השינוי בתוחלת החיים החזויה	תוחלת חיים שלמה חזויה	שיעור השינוי בתוחלת החיים החזויה
60	88.5	1%	90.4	0.9% –
65	88.5	1.1%	90.3	0.7% –
70	88.9	1.6%	90.4	0.3% –
75	89.5	2.1%	90.8	0.5%
80	90.5	3%	91.6	1.2%

קרנות פנסיה

כאמור, השינויים בלוחות התמותה ישפיעו הן על מקבלי הקצבאות הקיימים והן על העמיתים הפעילים והלא-פעילים שטרם החלו לקבל קצבה.

ההשפעה על העמיתים שטרם החלו לקבל קצבה תבוא לידי ביטוי במסגרת המאזן הדמוגרפי ברבעון שלאחר כניסת טיוטת החוזר לתוקף, אז תידרש החברה המנהלת להגדיל באופן חד את ההתחייבויות שלה כלפי מקבלי הקצבאות, מה שייצור גרעון שיושת על כלל העמיתים.

ההשפעה עתידה להיות שלילית יותר בקרנות שבהן עתודות מקבלי הקצבאות גדולות יותר (מנורה מבטחים, הראל פנסיה, כלל פנסיה, פניקס פנסיה), וקטנה יותר בקרנות האחרות שלהן עתודה יחסית קטנה של מקבלי קצבאות אל מול סך עתודות הקרן.

בכל מקרה, מחישובים ראשוניים עולה כי השינוי ייצר גרעון בקרנות הגדולות, שינוע בין 0.2%-0.5% ומבחינת דירוג הגרעון בין הקרנות, הוא יהיה תמונת ראי לעודף האקטוארי שנוצר בקרנות לפני כשנתיים, בעקבות הגדלת שיעור האג"ח המיועד לפנסיונרים, ושינוי שיטת חישוב הקצבאות.

טבלה זו מציגה את שיעור השינוי במקדמי ההמרה לקצבה עבור עמית שיפרוש ב-01/01/2019 בגילאים שונים לפי מסלולי פרישה

גיל ב-01/01/2019	גבר		אישה
	ללא הבטחה	60% גמלה לבת זוג	ללא הבטחה	60% גמלה לבן זוג
60	0.7%	0.5%	0.4% –	0.1%
64	0.8%	0.6%	0.3% –	0.2%
67	1%	0.7%	0.2% –	0.4%
70	1.4%	1%	0%	0.6%
75	2.1%	1.4%	0.8%	1.2%

נזכיר כי להבדיל מביטוח, עד כה לא נקבע בקרנות הפנסיה שיעור שיפור מינימלי בלוחות התמותה, ועל כן מבחינה זו בלבד, שיעור השינוי במקדם בין מקדם הבסיס הישן למקדם החדש יהיה גבוה יותר בקרנות הפנסיה מאשר בחברות הביטוח.

אז מה יקרה לקצבה החודשית שלך?

בטבלה זו מוצג השינוי הצפוי בשקלים לגברים ונשים מקבלי קצבאות בקרנות הפנסיה במסלול המבטיח 60% גמלה לבן/בת הזוג וזאת עבור כל 1,000 ש"ח קצבה חודשית ברוטו

גיל ב 01/01/2019	גבר		הפרש בשקלים	אישה		הפרש
	קצבה חודשית נוכחית בש"ח	קצבה חודשית חדשה בש"ח		קצבה חודשית נוכחית בש"ח	קצבה חודשית חדשה בש"ח
60	1,000	995	(5)	1,000	999	(1)
64	1,000	994	(6)	1,000	998	(2)
67	1,000	993	(7)	1,000	996	(4)
70	1,000	990	(10)	1,000	994	(6)
75	1,000	986	(14)	1,000	988	(12)

דמי ניהול מקצבה והשפעתם על המקדם

חישובי מקדמי הקצבה בקרנות הפנסיה החדשות מבוססות על גביית דמי ניהול בשיעור של 0.5% לשנה מיתרת החסכון שצבר העמית, לפני שהחל לקבל קצבה חודשית.

במשך שנים, קרנות הפנסיה לא העניקו הטבה בדמי הניהול לפורש (קיימת אף תובענה ייצוגית בנושא), ואולם במכרז האחרון של רשות שוק ההון לבחירת קרנות ברירת המחדל החדשות (הקרנות הנבחרות), נקבע תנאי לזוכות כי דמי הניהול למקבלי קצבאות לא יעלה על שיעור של 0.3%.

כל הקרנות הנבחרות בחרו לגבות 0.3%, ולמיטב ידיעתי נכון להיום אף אחת מקרנות הפנסיה הגדולות שלא נבחרו כקרן ברירת מחדל, לא מעניקה הנחות בדמי הניהול למקבלי קצבאות זקנה.

מהי השפעת ההנחה כאמור על המקדם, והאם היא יכולה לקזז את השפעת השיפור בשיעורי התמותה?

בגדול, כל הנחה בשיעור של 0.1% בדמי הניהול למקבלי קצבאות, משפרת את מקדם הקצבה בכ-1%!

המשמעות היא כי כבר כיום, ניוד יתרת החסכון ערב קבלת הקצבה לאחת מקרנות ברירת המחדל הנבחרות , תשפר למקבל הקצבה את מקדם הקצבה שלו בכ-2%!

טבלה זו מציגה את השינוי הצפוי בשקלים לגברים ונשים בני 67 במסלול המבטיח 60% גמלה לבן/בת הזוג, וזאת עבור כל 1,000 ש"ח קצבה חודשית ברוטו בדמי ניהול שונים

גיל ב 01/01/2019	דמי ניהול מקצבה	גבר		הפרש לאחר עדכון לוחות תמותה	אישה		הפרש
		קצבה חודשית נוכחית בש"ח	קצבה חודשית חדשה בש"ח		קצבה חודשית נוכחית בש"ח	קצבה חודשית חדשה בש"ח
67	0.5%	1,000	993	(7)	1,000	996	(4)
67	0.4%	1,000	1,002	2	1,000	1,005	5
67	0.3%	1,000	1,014	14	1,000	1,016	16
67	0.2%	1,000	1,024	24	1,000	1,026	26
67	0.1%	1.000	1,035	35	1,000	1,037	37

מהטבלה ניתן ללמוד כי על אף ההערה הצפויה במקדמי הקצבה בקרנות הפנסיה, שימוש מושכל בבחירת הקרן ממנה החוסך יתחיל לקבל את הקצבה החודשית שלו יכולה לקזז ואף לשפר את גובה הקצבה החודשית שלו.

להערכתי, לקרנות הפנסיה הזדמנות עסקית נדירה וקרן הפנסיה הראשונה שתרים את הכפפה ותציע מודל תגמול ראוי לסוכן לניוד כספים לטובת קבלת קצבה מיידית בדמי ניהול אטרקטיביים תגרוף אליה ניוד חיובי משמעותי ביותר למוצר, שלמעשה נכון להיום אין בו סיכון לעזיבת הלקוח, מאחר שניוד בין מקבלי קצבאות אינו אפשרי.

מאמרים נוספים:

עדכון לוחות תמותה

לקריאה נוספת >

חוזר השירות: שימור הלקוח, חיזוק מעמד הסוכן ומקסום החסכון הפנסיוני

לקריאה נוספת >

חוזר הנמקה

לקריאה נוספת >

לכל המאמרים >>

הפוסט עדכון לוחות תמותה הופיע לראשונה ב-ברוקר סוכנות לביטוח.

טיפים לקראת פגישה עם סוכן פנסיוני

brokerinsAdmn — Mon, 06 Jan 2020 20:57:07 +0000

טיפים לקראת פגישה עם סוכן פנסיוני

מאמרים מקצועיים

טיפים לקראת פגישה עם סוכן פנסיוני

הסדרי הפנסיה של כל אחד ואחת מכם הם אחד הנכסים הכי חשובים שיש לכם.

רובנו נוטים משום מה לא להתעמק בנושא הפנסיוני, וכתוצאה מכך לעיתים מוצאים עצמנו ללא הגנה מספקת למשפחה ולעצמנו במקרה של חלילה פטירה או נכות, ועם חוסר משמעותי בצבירות הפנסיוניות שלנו המיועדות לגיל פרישה.

לפניכם כמה טיפים חשובים לקראת פגישתכם עם סוכן ביטוח פנסיוני.

טיפים כלליים ודגשים לקראת הפגישה

הפקדה לתכנית פנסיונית.
האם נכון להגדיל את ההפקדה שלך כעובד/ת לתוכניות הפנסיוניות לשיעור המרבי העומד על 7%?
רמז: או שתקבלו הטבת מס בשלב ההפקדה, ואם לא – מדובר בקצבה פטורה ממס (קצבה מוכרת) בשלב המשיכה.
הפקדה לקרן השתלמות.
האם ניתן ונכון להגדיל את הפקדתי כעובד לקרן השתלמות מעל 2.5%?
רמז: ניתן להגדיל את הפקדת העובד לכל שיעור שיבחר, למרות שחלק זה יהיה חייב במס רווחי הון בעת משיכתו כדין. עם זאת, יש יתרונות רבים למהלך זה, ובהם: השקעה בנכסים לא סחירים, השקעה ללא מעבר דרך העו"ש, פטור ממס רווחי הון בקניה ומכירה של ניירות ערך, דחיית מס רווחי הון, יצירת נכס פיננסי משמעותי למינוף (תנאי ההלוואות מקרנות ההשתלמות וקופות הגמל אטרקטיביים ביותר), ועוד.
מסלול ההשקעה שבו מנוהלים כספי החסכון שלך – האם מסלול ההשקעה מותאם לטווח ההשקעה? האם מסלול ההשקעה ממקסם את היתרונות הגלומים בחלק מהמוצרים לעניין פטור ממס רווחי הון, ובהתחשב בסך ההשקעות הפיננסיות שלך?
דמי ניהול – האם ניתן לשפר את דמי הניהול במוצרים השונים? נזכיר כי תקנות הניוד מאפשרות מעבר בין אותם סוגי תוכניות (פנסיה לפנסיה, השתלמות להשתלמות) ולרוב גם בין סוגים שונים של תוכניות (מנהלים לפנסיה) ללא מס, ללא קנסות ולרוב ללא פגיעה בסטטוס המיסוי של הכסף שנחסך.
התאמת המוצרים הפנסיוניים שבהם נחסך הכסף – האם ביטוח המנהלים שלך הוא מוצר מועדף שחובה לשמור עליו, או אולי מוצר שכדאיות החסכון שבו אינה גבוהה אל מול חלופות אחרות?
סכומי ביטוח – האם קיים תת-ביטוח או שמא עודף ביטוח בהתחשב בצרכים האישיים שלך ומצבך המשפחתי? האם עלויות הביטוח שלך טובות או שניתן לשפר אותן?
ביטוח בריאות – בדיקת עלויות הביטוח והכיסויים.
בני זוג
האם התוכניות הפנסיוניות של בן/בת הזוג שלך רלוונטיים לקבלת ההחלטות שלך? פיזור סיכונים וכו'.
ביטוח מנהלים וקרן פנסיה
האם כדי לפצל בין שני סוגי המוצרים?
גובה הכיסוי
האם צריך להקטין את גובה הכיסוי לאובדן כושר עבודה בקרן הפנסיה על סמך ביטוח אובדן כושר העבודה שהמעסיק רוכש בחברת ביטוח?

הסבר קצר על מכשירי החסכון בעולם הפנסיוני

קרן פנסיה מקיפה. ישנן 9 קרנות פנסיה מקיפות חדשות במדינת ישראל. כל הקרנות נהנות מהקצאת אג"ח מיועד של המדינה, המעניקות ריבית מובטחת בשיעור של 4.86% בגין 30% מהצבירות של החוסכים. בעקבות רפורמה של משרד האוצר, שיעור האג"ח לחוסכים יילך ויפחת עם השנים. בהתאם לכך, המדינה מגבילה את כמות הכסף שניתן להעביר מדי חודש לקרן הפנסיה, עד לסכום של כ-4,212 ש"ח לחודש (נכון לשנת 2019).

קרן הפנסיה בהגדרתה היא קרן הדדית, כלומר כל עמיתי הקרן משתתפים באיזון האקטוארי של סך נכסי הקרן אל מול סך התחייבויות הקרן, ובהתאם לכך ייתכן עודף אקטוארי שיגדיל את צבירות העמיתים בקרן, או גרעון אקטוארי שיקטין את צבירות העמיתים בקרן.

בנוסף, זכויות וחובות עמיתי הקרן מוגדרים באמצעות תקנון שניתן לשינוי בכל עת. בדרך כלל השינויים אינם חלים רטרואקטיבית.

בקרן הפנסיה המקיפה קיימים באופן מובנה גם כיסויים ביטוחיים למקרה נכות ופטירה. עלות הכיסויים הביטוחיים בקרן הפנסיה זולה מאוד (בגלל שקרן הפנסיה הינה הדדית).

הביטוח למקרה פטירה בקרן הפנסיה נקרא פנסיית שאירים, והוא מבטיח פנסיה לבן/בת הזוג לכל ימי חייו ולילדים עד גיל 21.

הביטוח למקרה של אובדן כושר עבודה בקרן הפנסיה נקרא פנסיית נכות והוא מבטיח קצבה חודשית בשיעור של עד 75% מהשכר המבוטח בקרן, וכן את המשך תשלומי העובד והמעביד לקרן הפנסיה ע"ח קרן הפנסיה.

הגדרת הנכות בקרן הפנסיה היא היכולת לעבוד בעיסוק האחרון או בעיסוק אחר בהתאם להכשרתו, השכלתו וניסיונו של המבוטח, ולעיתים נדרש לשפר את ההגדרה באמצעות רכישת כיסוי "מטריה" בחברת ביטוח, כך שההגדרה תתאים לעיסוק האחרון של המבוטח בלבד.

קרן פנסיה כללית. קרן פנסיה כללית דומה מאוד במאפייניה לקרן פנסיה מקיפה חדשה, למעט העובדה שהיא לא זכאית להקצאת אג"ח מיועד מהמדינה וכל הצבירות של העמיתים בקרן מושקעות בשוק ההון ללא הבטחת תשואה מינימלית. בהתאם לכך, כמות הכסף שניתן להעביר מדי חודש לקרן אינה מוגבלת בסכום מסוים.

במרבית הקרנות הכלליות קיימים כיסויים למקרה נכות ופטירה, ואף ניתן לבחור במסלול לזקנה בלבד שבו החוסך אינו רוכש כיסויים ביטוחיים בכלל, וכל הכסף שמועבר מדי חודש לאחר ניכוי דמי ניהול נחסך למטרת קצבת זקנה.

ביטוח מנהלים. פוליסות ביטוחי מנהלים החלו עוד בשנות ה-50, ומאחורי השם עומד ללא ספק קופירייטר אדיר. אם נתעלם לרגע מההילה סביב השם "ביטוח מנהלים", נאמר כי ניתן לחלק את ביטוחי המנהלים לכמה סוגים:

פוליסות מסוג קצבה שנפתחו עד 06/2001 – בעיקרון מדובר במוצר שלא ניתן יותר להשיג כיום, כי יש בו הבטחה לקבלת קצבה חודשית המבוססת על לוחות תמותה שהיו ידועים בעבר. מאחר שתוחלות החיים מתארכות , יש חשיבות אדירה לפוליסה המבטיחה מראש את מקדם ההמרה לקצבה של החוסך ומגנה עליו מפני התארכות תוחלת חיים. מקדם המרה לקצבה הוא בעצם מספר החודשים שחברת הביטוח מניחה שהחוסך יחיה (בממוצע), ככל שהמקדם נמוך יותר גובה הקצבה החודשית תהיה גבוהה יותר מאחר שערב הפרישה מחלקים את יתרת החסכון הצבור במקדם ההמרה לקצבה, וכך מגיעים לגובה הקצבה החודשית.
פוליסות מסוג קצבה שנפתחו מ-07/2001 ועד 12/2012 – גם בפוליסות אלו יש מקדם קצבה מובטח המגן מפני התארכות תוחלת החיים, ואולם הוא כבר מבוסס על לוחות תמותה עדכניים והוא הרבה פחות אטרקטיבי מאשר המקדם בפוליסות ותיקות, ולרוב גם בהשוואה למקדם הקצבה (הלא מובטח) בקרן הפנסיה. במסגרת הפגישה נבחן את כדאיות הותרת החסכון במוצר זה אל מול חלופות אחרות, בהתחשב בדמי הניהול המשפיעים את יתרת החסכון הצבור בתום התקופה ובשיקולים נוספים.
פוליסות מסוג קצבה שנפתחו מ-01/2013 (למי שטרם מלאו לו 60) – בפוליסות אלו מקדם הקצבה אינו מובטח עוד, אלא רק בהגיעו של החוסך לגיל 60 לפחות. במסגרת הפגישה נבחן את כדאיות הותרת החסכון במוצר זה אל מול חלופות אחרות, בהתחשב בדמי הניהול המשפיעים על יתרת החסכון הצבור בתום התקופה ובשיקולים נוספים.
פוליסות מסוג הון שנפתחו עד 12/07 – פוליסות שהצבירה בהן (עד 12/2007) מיועדת למשיכה כסכום חד-פעמי פטור ממס החל מגיל 60. במסגרת הפגישה נבחן את כדאיות המשך ניהול החסכון בפוליסות אלו אל מול חלופות אחרות כמו קופות גמל.

בכל פוליסות המנהלים ניתן לרכוש כיסוי חד-פעמי למקרה פטירה (לעיתים גם כיסוי עם פיצוי חודשי), וכיסוי למקרה של אובדן כושר עבודה עם הגדרות ספציפיות המותאמות לעיסוקו של המבוטח.

פוליסת הביטוח היא חוזה בין חברת הביטוח למבוטח ותנאיו אינם ניתנים לשינוי, בטח לא לרעה.

קופות גמל. מוצר חסכון בלבד שאינו כולל כיסויים ביטוחיים. עד 12/07 כל החסכון שנצבר בקופות הגמל יועד למשיכה כסכום חד-פעמי פטור ממס (בהתאם לתקנות קופ"ג), אולם החל 01/08 ובעקבות תיקון 3 לחוק השירותים הפיננסים, כל ההפקדות החדשות מיועדות לחסכון למטרת קצבה בלבד.

נדגיש כי במסגרת תיקון 190 לפקודת מס הכנסה, נקבעו כללים אשר בהתקיימם יכול החוסך בגיל הפרישה למשוך חלק מכספי החסכון הפנסיוני שלו כסכום חד-פעמי פטור ממס, ולא כקצבה חודשית, וזאת לאחר שהחל לקבל קצבה מינימלית מהמוצרים הפנסיוניים שלו (כ 4,500 ש"ח לחודש).

קרן השתלמות. קרן השתלמות היא מוצר החסכון היחידי הפטור ממס רווחי הון כל עוד ההפקדות הן בשיעור של עד 7.5% חלק מעסיק ועד 2.5% חלק עובד, ומשכר של עד 15,712 ש"ח לחודש.

הפטור ממס הינו בעת משיכה כדין לאחר 6 שנות ותק לפחות (או 3 שנים אם החוסך הגיע לגיל פרישה).

ניתן להשתמש בכסף לכל מטרה שהיא, ואולם כדאי לשקול לראות מלכתחילה את החסכון בקרן ההשתלמות כחסכון פנסיוני לעת פרישה, כך שמעבר לצבירת קצבה חודשית מהתוכניות הפנסיוניות שלך, יהיה לך גם סכום חד-פעמי שיעמוד לרשותך בפרישה.

אנו מזמינים אותך לצור עמנו קשר לטובת תיאום פגישה לטובת מקסום הסדרי הפנסיה שלך. בפגישה נכיר את המאפיינים והצרכים האישיים שלך, ונתאים את החסכונות הפנסיוניים שלך ואת הכיסויים הביטויים שלך למצבך האישי.

מאמרים נוספים:

מקסום החסכון הפנסיוני לעובד השכיר

לקריאה נוספת >

לכל המאמרים >>

הפוסט טיפים לקראת פגישה עם סוכן פנסיוני הופיע לראשונה ב-ברוקר סוכנות לביטוח.